Nelle strade di San Francisco, tra i vicoli bui dei quartieri più malfamati, il traffico d'oppio si sta facendo sempre più intenso. È il capo della polizia di Frisco, Tom Devlin, a chiamare ancora una volta in soccorso Tex e Carson e i due pard si mettono subito sulle tracce degli spacciatori, per tentare di risalire alla fonte della distribuzione della droga. I primi indizi lasciano pochi dubbi... l'organizzazione sembra proprio essere retta da un vecchio nemico dei Rangers: il diabolico Tigre Nera, già sconfitto dai nostri in due precedenti occasioni e, ora, più che mai assetato di potere e di vendetta!